양사 결합으로 서비스 차별화, 압도적인 업무 커버리지 실현해
성장 정체에 빠져 있는 국내 로보어드바이저(이하 RA) 산업에 일대 변화가 예고된다.
업라이즈투자자문은 26일 삼성동 벨지움에서 열린 기자간담회에서 업라이즈투자자문과 두물머리투자자문의 전략적 결합 추진계획을 발표하고 관련 사업 로드맵을 공개했다.
간담회에는 업라이즈투자자문의 모회사인 업라이즈 이충엽 대표가 함께 참석했다. 향후 업라이즈는 사업분할을 통해 ‘호라이즌웰스(HorizonWealth)’ 법인을 설립할 계획이며 호라이즌웰스는 업라이즈투자자문과 두물머리투자자문을 인수하게 된다. 호라이즌웰스의 대표직은 이충엽 현 업라이즈 대표가 맡는다.
업라이즈투자자문과 두물머리투자자문은 각각 ‘든든(dndn)’과 ‘불리오(boolio)’ 로보어드바이저 서비스를 독립적으로 운영하고 있다. 든든은 정적, 동적 자산배분전략에 기반한 장기투자 상품을 기반으로 수탁고 3300억 원, 활성 고객 수 1만 명을 기록하며 불리오는 차별화된 AI 퀀트, 자산평가 기술력으로 수탁고 2000억 원, 활성 고객 1만3000명을 확보하고 있다. 양사의 수탁고를 합치면 5200억 원이며, 이중 개인고객 수탁고는 2170억 원으로 독립계 로보어드바이저 중 1위(2024년 3분기 기준) 규모가 된다.
전반적인 글로벌 경기 둔화 추세가 이어지는 가운데 로보어드바이저 산업은 단순히 기술적 우위와 대규모 출혈적 마케팅만으로는 성장의 한계에 봉착한 상황이다. 이러한 가운데, 업라이즈투자자문과 두물머리투자자문은 양사의 전략적 결합이 침체된 로보어드바이저 산업의 ‘메기’ 역할을 할 것이라 밝혔다.
간담회에서 밝힌 양사 전략의 핵심 무기는 연금 자산 특화 자산 배분 전략과 업계 최고 수준의 AI 퀀트 역량 결합으로 초개인화 솔루션 제공, 종합 자산평가 기술력으로 최적화된 평생 연금 자산 설계, 고액 자산가 대상의 맞춤형 포트폴리오 제공이다. 든든의 일임 서비스 노하우와 콘텐츠 경쟁력, 불리오가 보유한 업계 최고 수준의 퀀트 및 자산평가기술력을 결합해 2025년까지 퇴직연금 수탁고 1조를 목표로 독립형 RA 중 퇴직연금 일임/자문 시장 점유율 1위를 굳힌다는 목표다.
퇴직연금 시장에서 규모의 경제를 달성하고, 고도화된 종합 자산평가 기술력을 기반으로 고액 자산가(HNWI, High Net Wealth Individual) 대상의 전용 투자솔루션을 공급하면서 높은 이익률을 확보해 낮은 보수의 RA 수익성을 타개한다는 전략이다. 호라이즌웰스 이충엽 대표 내정자는 “든든과 불리오의 전략적 결합은 침체된 로보어드바이저 산업과 퇴직연금의 소득대체율을 동시에 상승시킬 수 있는 강력한 계기가 될 것으로 확신한다”고 밝혔다.
두물머리투자자문 이승규 대표는 “불리오의 퀀트 기술력은 업계 최고 수준”이라면서 “특히 키움자산운용이 운용하고 자사가 자문하는 EMP펀드가 퇴직연금 디폴트옵션에 편입 승인된 후 운용 규모가 계속 성장하는 등 퇴직연금 시장에서 경쟁력을 이미 갖춘 상태”라고 말했다.
이승규 대표는 "우리는 자문과 컨설팅이 가능한 개인화 자산설계 최적화 솔루션을 제안할 계획이다. 개인별 목표 금액, 자금 지출과 적립 계획, 잔여 기간, 세제 제도를 반영함으로써 최적화 연산을 수행한다. 이번 결합은 비대면에서 금융 과제를 해결하는 최적의 전략이라고 판단했다"고 덧붙였다.
업라이즈투자자문 문일호 대표이사는 “퇴직연금 전용 알고리즘 개발 및 혁신 금융 샌드박스 대응, 주요 증권사 퇴직연금 사업제휴 등 든든은 이미 퇴직연금 일임 사업을 위한 만반의 준비를 마무리한 상태”라며 “퇴직연금 전용 알고리즘인 ‘든든 매크로알파_P’의 연 환산 수익률이 21.9%를 기록하는 등 사업 집중의 구체적인 결과가 나타나고 있다"며 "앞으로 전략적 사업 추진의 성과를 단계적으로 공개할 계획”이라고 포부를 밝혔다.
문일호 대표는 "우리는 내년 퇴직연금 시장을 본격적으로 공략해 연금자산 수탁고 1조 원을 목표로 삼았다. 전체 IRP 수탁고가 100조 원인데 우리의 목표는 그 중 1%인 셈이다. 이를 실현할 수 있는 이유는 우리가 오랫동안 연금계좌에 집중해 왔기 때문이다. 이번 결합을 통해 우리는 파괴적 시너지를 기대한다. 내세우는 강점은 서비스의 차별화 그리고 압도적인 업무 커버리지다. 이를 통해 대체불가한 비대면 자산관리 플랫폼이 되겠다"고 강조했다.
헬로티 서재창 기자 |
